Почему это интересно
Обороты — важная составляющая анализа, с их помощью можно определить тенденции на рынке. Более того, на российском рынке главной движущей силой стали частные инвесторы: доля в обороте составляет около 80%. Это значит, что не имеет смысла идти против течения, лучшая тактика — «ставить паруса по ветру».
Мы следим за динамикой всех отраслевых индексов МосБиржи. В их составе более 90 компонентов. Полученные данные будут релевантными, и уже на их основе будут составлены прогнозы и анализ. Тенденции на рынке обычно длятся неделями и месяцами. С помощью отслеживания трендов можно принять решения по открытию длинной или короткой позиции.
О чем шепчут тренды
Наблюдение мы начали в сентябре 2022 г. С того месяца видим общий тренд по снижению торговых оборотов во всех отраслях. В январе 2023 г. обороты начали стабилизироваться, а в феврале — расти. В апреле обороты составили 1219,6 млрд руб. — рекорд 2023 г. и второй результат после сентября 2022 г.
Доля финансового сектора в апреле сократилась до 33% с 41% в марте. Увеличение фиксируем в секторе металлов и добычи, а также в нефтегазовом.
На уровне компаний, на акции которых стоит обратить внимание: в финансовом секторе без изменений остаются Сбербанк и TCS Group. Акции Сбербанка приостановили быстрое закрытие дивидендного гэпа и начали консолидироваться.
Бумаги TCS Group впервые с конца сентября 2022 г. смогли закрепиться выше верхней границы прежнего широкого боковика. Среднесрочная цель смещается в сторону 3200 руб. — около максимума сентября. В среду, 24 мая, компания опубликует отчет за I квартал 2023 г., после чего можно ставить краткосрочные цели. На неделе ожидается повышенная волатильность — возможность для краткосрочных сделок.
В нефтегазовом секторе ситуация без изменений: обратить внимание стоит на акции Роснефти, ЛУКОЙЛа, Газпром нефти и Татнефти. Правда, в секторе сохраняется некоторая неопределенность из-за падения стоимости нефти, но поддержку оказывает новая волна ослабления рубля. Это можно использовать для краткосрочных идей, учитывая восстановление оборотов в первые четыре месяца 2023 г.
Обороты в секторе металлов и добычи сохраняют неоднозначность в последние недели после внушительного роста ряда компонентов индекса. Уже две недели снижается активность на фоне отсутствия новых драйверов. Долгосрочный позитивный взгляд по-прежнему на акции ММК, Северсталь, Мечел и Распадской. Для краткосрочных идей стоит следить за стоимостью производимой продукции и рублем.
МТС и Ростелеком. Обе акции продемонстрировали внушительный рост не только за прошлую неделю, но и в целом с начала года. У МТС вышел хороший отчет, рекомендация по дивидендам немного выше ожиданий. Этот фактор поддержит бумаги вплоть до выплат, но, учитывая сильный подъем, может пройти коррекционная волна. Сейчас 2 варианта по обоим активам: держать под дивиденды либо реализовывать краткосрочные идеи.
Globaltrans без изменений. Целью остается преодоление 470 руб. снизу вверх, это позволит двигаться выше. Бумаги пока медленно двигаются к цели из-за отсутствия локальных драйверов.
